U盤漲價、發(fā)電設(shè)備走俏、算力金屬需求升溫……

　　AI熱潮帶動全球“隱形剛需”(環(huán)球熱點)

　　支撐AI運行的，不只有大模型和高端芯片，還有“幕后”一系列算力基礎(chǔ)設(shè)施。

　　近期，全球存儲芯片價格上漲，影響甚至傳導至U盤、SD卡、移動硬盤等普通消費者熟悉的電子產(chǎn)品。隨著世界范圍內(nèi)AI數(shù)據(jù)中心建設(shè)提速，燃氣輪機、變壓器、儲能設(shè)備、冷卻設(shè)備、光纖電纜以及銅、鋁等基礎(chǔ)材料的需求也同步上升。當前，AI熱潮正向產(chǎn)業(yè)鏈的多個基礎(chǔ)環(huán)節(jié)延伸，讓一批“隱形剛需”受到更多關(guān)注，也牽動全球供應鏈發(fā)生新變化。

　　算力基礎(chǔ)設(shè)施需求升溫

　　近期，“存儲”成為全球科技產(chǎn)業(yè)關(guān)注的熱詞。AI數(shù)據(jù)中心不僅需要高性能芯片完成計算，也需要大量內(nèi)存和存儲設(shè)備來完成數(shù)據(jù)讀取、調(diào)用、交換和保存。隨著AI數(shù)據(jù)中心建設(shè)提速，高帶寬內(nèi)存、服務器內(nèi)存、企業(yè)級固態(tài)硬盤等產(chǎn)品的需求顯著增加。

　　據(jù)韓聯(lián)社報道，全球科技企業(yè)加大AI基礎(chǔ)設(shè)施投資，帶動服務器內(nèi)存產(chǎn)品需求上升。2026年，全球內(nèi)存芯片市場規(guī)模預計較上年擴大超過4倍。另據(jù)路透社報道，AI基礎(chǔ)設(shè)施投資增長推高了內(nèi)存和存儲芯片需求，全球內(nèi)存供應趨緊。報道援引花旗銀行分析稱，內(nèi)存芯片制造商SK海力士預計，內(nèi)存供應緊張可能持續(xù)至2027年。

　　這一變化已開始向消費端傳導，U盤、存儲卡等產(chǎn)品價格上漲，手機、電腦等電子產(chǎn)品也面臨成本壓力。《華爾街日報》報道稱，AI數(shù)據(jù)中心大量采購內(nèi)存芯片，使消費電子企業(yè)可獲得的供應減少，推高了個人電腦、智能手機、游戲機等產(chǎn)品成本。另據(jù)美國新聞網(wǎng)站Axios報道，美國勞工統(tǒng)計局的消費者價格指數(shù)顯示，今年5月，美國“電腦軟件及配件”價格同比上漲14.5%，U盤等存儲產(chǎn)品價格上升是推動上漲的重要因素。

　　不只是存儲，AI算力擴張也顯著拉動電力設(shè)備需求。數(shù)據(jù)中心耗電量較大，對供電穩(wěn)定性要求高，其建設(shè)和運行離不開發(fā)電設(shè)備、變壓器及輸配電系統(tǒng)支撐。路透社報道援引西門子的消息稱，大型科技企業(yè)加大AI基礎(chǔ)設(shè)施投資，正在推高燃氣輪機和電力設(shè)備需求。彭博社的報道也提到，隨著AI數(shù)據(jù)中心建設(shè)加速，美國大幅增加了大功率變壓器的海外采購。摩根士丹利6月的研究報告也顯示，電力變壓器的交貨周期已大幅延長，全球供應鏈承壓。

　　數(shù)據(jù)中心對穩(wěn)定供電的要求，也帶動了儲能設(shè)施等配套環(huán)節(jié)需求上升。彭博新能源財經(jīng)分析稱，隨著數(shù)據(jù)中心建設(shè)，電池已不只是人們印象中的短時備用電源，更是緩解數(shù)據(jù)中心接網(wǎng)壓力的重要設(shè)施。英國《金融時報》也報道稱，AI數(shù)據(jù)中心需要不間斷電力供應，以防停電或電壓波動，儲能設(shè)備因此成為重要支撐。

　　AI還帶動了冷卻設(shè)備需求升溫。AI服務器密集運行會產(chǎn)生大量熱量，散熱能力直接關(guān)系到運行穩(wěn)定。路透社援引摩根大通報告稱，全球AI服務器液冷系統(tǒng)的市場規(guī)模，預計將從2025年的89億美元增至2026年的超過170億美元。隨著數(shù)據(jù)中心建設(shè)，冷卻設(shè)備需求增長，相關(guān)企業(yè)或?qū)⑹芤妗?/p>

　　此外，數(shù)據(jù)中心還需要高速、穩(wěn)定的數(shù)據(jù)傳輸，光纖光纜等連接設(shè)備需求也隨之上升。美國消費者新聞與商業(yè)頻道報道稱，美國科技企業(yè)Meta正為其AI數(shù)據(jù)中心采購光纖光纜。美國康寧公司等相關(guān)企業(yè)也表示，將推出面向AI數(shù)據(jù)中心網(wǎng)絡(luò)的光纖光纜和連接產(chǎn)品，以滿足高速數(shù)據(jù)傳輸需求。

　　相關(guān)需求還延伸至基礎(chǔ)材料領(lǐng)域。數(shù)據(jù)中心建設(shè)、供配電設(shè)備、電纜、變壓器、冷卻系統(tǒng)等環(huán)節(jié)均需要銅、鋁等金屬材料的支撐。標普全球研究稱，受電氣化、數(shù)字化發(fā)展和AI數(shù)據(jù)中心等需求帶動，全球銅需求到2040年預計將較2025年增長約50%。其中，AI和數(shù)據(jù)中心相關(guān)的銅需求預計將明顯增加。

　　“幕后環(huán)節(jié)”為何引發(fā)關(guān)注

　　存儲、網(wǎng)絡(luò)、電力、關(guān)鍵材料……這些環(huán)節(jié)看似處在幕后，為何吸引越來越多國際關(guān)注？與以往的AI發(fā)展階段相比，現(xiàn)階段AI對基礎(chǔ)設(shè)施的需求出現(xiàn)了什么新變化？

　　復旦大學經(jīng)濟學院教授劉志闊接受本報記者采訪時表示，隨著AI從技術(shù)研發(fā)走向更多實際應用，對算力基礎(chǔ)設(shè)施的要求已從“能不能跑起來”，轉(zhuǎn)向“能不能穩(wěn)定、持續(xù)、低成本地運行”。在這一過程中，支撐模型長期運行的基礎(chǔ)設(shè)施被推到更重要的位置。與此同時，AI牽動的產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)也更加廣泛。存儲負責數(shù)據(jù)讀取和保存，光纖光纜承擔高速傳輸，電力設(shè)備保障穩(wěn)定供電，冷卻系統(tǒng)維持設(shè)備運行，銅、鋁等材料則支撐設(shè)備制造。這些環(huán)節(jié)雖不直接呈現(xiàn)在消費者面前，卻影響著AI服務能否持續(xù)、穩(wěn)定、高效運行。

　　英國《金融時報》的分析稱，隨著AI應用擴大，行業(yè)關(guān)注點正從模型訓練進一步延伸至推理環(huán)節(jié)。訓練主要是讓模型形成能力，推理則是模型在實際場景中被調(diào)用和使用。推理需求增加，意味著AI服務需要更穩(wěn)定、更低延遲的計算和網(wǎng)絡(luò)支撐。該報另一篇報道也指出，AI發(fā)展正在改變數(shù)據(jù)中心設(shè)計，對電力、冷卻和配電設(shè)備提出了更高要求。

　　美國戰(zhàn)略與國際問題研究中心有關(guān)報告和文章也表示，每一個AI模型和應用背后，都是由大量數(shù)據(jù)中心、密集計算硬件和龐大電力需求構(gòu)成的網(wǎng)絡(luò)。支撐AI算力的基礎(chǔ)設(shè)施已成為重要變量，未來要大規(guī)模提升AI算力，需要統(tǒng)籌考慮電力輸送穩(wěn)定性、工業(yè)制造能力等基礎(chǔ)設(shè)施條件。

　　在各類算力基礎(chǔ)設(shè)施中，電力越來越成為關(guān)鍵變量。廈門大學中國能源政策研究院院長林伯強對本報記者表示，AI數(shù)據(jù)中心對電力的需求增長較快，凡是與數(shù)據(jù)中心、電力、綠電、儲能相關(guān)的環(huán)節(jié)，都會隨之加快發(fā)展。特別是新建數(shù)據(jù)中心往往更重視綠色電力的使用比例，未來，數(shù)據(jù)中心不僅需要穩(wěn)定供電，也將更多與清潔能源和儲能系統(tǒng)結(jié)合。

　　算力鏈條牽動全球產(chǎn)業(yè)鏈

　　隨著AI需求向算力基礎(chǔ)設(shè)施各環(huán)節(jié)傳導，相關(guān)全球產(chǎn)業(yè)鏈的格局和價值鏈條也在發(fā)生變化。

　　劉志闊認為，未來不能僅以“有沒有大模型”來判斷一個國家或地區(qū)是否參與了AI產(chǎn)業(yè)鏈。不同國家和地區(qū)嵌入全球產(chǎn)業(yè)鏈的方式各不相同，有的體現(xiàn)在模型和平臺層面，有的則體現(xiàn)在制造、材料、設(shè)備和零部件環(huán)節(jié)。以中國為例，在光通信模塊、電源設(shè)備和部分配套環(huán)節(jié)中占有較高比重。韓國存儲芯片企業(yè)則近期表現(xiàn)搶眼。其他國家也在部分技術(shù)、材料和設(shè)備等領(lǐng)域各有積累。這種差異化參與，構(gòu)成了全球AI基礎(chǔ)設(shè)施供應鏈的基本格局。

　　國際機構(gòu)分析也顯示，AI的全球產(chǎn)業(yè)鏈具有高度復雜性。美國戰(zhàn)略與國際問題研究中心在報告中指出，AI等技術(shù)建立在復雜的技術(shù)棧和高度相互依存的價值鏈上。相關(guān)產(chǎn)品往往涉及設(shè)計、制造、設(shè)備、材料等多個國家和地區(qū)的分工，并與各地傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)高度依存。

　　麥肯錫在一份研究報告中估算，全球數(shù)據(jù)中心建設(shè)支出到2030年可能達到數(shù)萬億美元規(guī)模。其推進速度不僅取決于資金投入，還受到能源資源、工業(yè)能力和供應鏈配套等多重因素的影響。

　　能源環(huán)節(jié)的作用也日益凸顯。林伯強表示，數(shù)據(jù)中心用電需求增長對電力系統(tǒng)的影響會是一個過程。更值得關(guān)注的是，未來數(shù)據(jù)中心建設(shè)如何更多與清潔能源、儲能和電網(wǎng)建設(shè)相結(jié)合。AI熱潮帶來的供應鏈變化，不只是科技產(chǎn)業(yè)內(nèi)部的變化，也與能源、制造、材料等領(lǐng)域密切相關(guān)。

　　AI熱潮持續(xù)升溫，也正推動全球產(chǎn)業(yè)鏈重新審視算力基礎(chǔ)設(shè)施的產(chǎn)業(yè)價值。

　　“當下AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)由真實需求拉動，相關(guān)熱度也已體現(xiàn)在產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)企業(yè)營收和利潤增長上。”劉志闊說，但與此同時，也要警惕短期熱度過快累積、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)快于真實需求、應用鋪開快于價值創(chuàng)造的泡沫化現(xiàn)象。AI產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵，在于把支持重點放在長期能力建設(shè)上，推動算力建設(shè)、應用創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)需求更好匹配。這樣，AI熱潮帶動的“隱形剛需”才能真正轉(zhuǎn)化為全球產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展的長期動力。

　　本報記者 林子涵

　　來源：人民日報海外版